Reúna todos os ingredientes.

Coloque a manteiga em uma tigela rasa e reserve até ser necessário para sovar.

Coloque os marshmallows em uma tigela grande própria para micro-ondas e leve ao micro-ondas na potência alta para começar a derreter os marshmallows, de 30 segundos a 1 minuto.

Misture cuidadosamente a água e a baunilha nos marshmallows quentes; mexa até que a mistura fique homogênea.

Incorpore lentamente o açúcar de confeiteiro, 1 xícara de cada vez, até obter uma massa pegajosa. Reserve 1 xícara de açúcar de confeiteiro para sovar.

Passe manteiga nas mãos generosamente e comece a sovar a massa pegajosa. À medida que você sova, a massa ficará maleável e fácil de trabalhar. Transfira a massa para uma superfície de trabalho polvilhada com açúcar de confeiteiro e continue sovando até que o fondant fique liso e não grude mais ao toque.

Modele o fondant em forma de bola, embrulhe-o firmemente em plástico filme e leve à geladeira por 8 horas ou durante a noite.